Analisi delle dimensioni e della quota del mercato svizzero delle energie rinnovabili - Tendenze di crescita e previsioni (2026-2031)

Tendenze e approfondimenti sul mercato delle energie rinnovabili in Svizzera

Mandato governativo Net-Zero 2050 e obiettivi intermedi 2030

La legge federale sul clima, approvata nel 2023, obbliga la Svizzera a ridurre le emissioni di gas serra di almeno il 50% entro il 2030 rispetto ai livelli del 1990 e del 65% entro il 2035. Questa legge raddoppia anche gli obiettivi di produzione di energia elettrica da fonti rinnovabili, portandoli a 35,000 GWh da nuove fonti e a 37,900 GWh da energia idroelettrica.^{(1)Ufficio federale dell’ambiente, “Strategia Net-Zero 2050”, bafu.admin.ch} Un finanziamento pubblico annuo di 1.2 miliardi di franchi svizzeri per la ricerca energetica e un mercato obbligazionario verde da 7 miliardi di franchi svizzeri ampliano le pipeline tecnologiche riducendo al contempo i costi di finanziamento. I mandati settoriali che richiedono una riduzione del 100% delle emissioni negli edifici e nei trasporti entro il 2050 stanno spingendo l'elettrificazione e creando una domanda strutturale di energia pulita aggiuntiva. La certezza normativa, ancorata a obiettivi pluriennali, consente alle aziende di servizi di pianificare progetti di ristrutturazione e alle multinazionali di firmare PPA di 10-15 anni senza rischi di ciclo politico. Nel complesso, queste disposizioni innalzano il percorso di crescita di base per il mercato svizzero delle energie rinnovabili.

Estensione dei sussidi per la ristrutturazione idroelettrica fino al 2035

La decisione di Berna di estendere i sussidi per la modernizzazione dell'energia idroelettrica fino al 2035 incoraggia gli operatori a innalzare le dighe, sostituire le turbine e aggiungere impianti di pompaggio e accumulo, anziché perseguire nuovi progetti controversi in valli incontaminate.^{(2) Gruppo Axpo, “Progetti di innalzamento delle dighe nei Grigioni”, axpo.com} Progetti come l'innalzamento del muro di Curnera e Nalps potrebbero sbloccare 99 GWh di elettricità invernale in più, colmando il divario stagionale. La certezza di un recupero dei costi pluriennale rende praticabili ristrutturazioni con ammortamento in 5-7 anni, mentre l'installazione obbligatoria di passaggi per i pesci e controlli ecologici del flusso riducono i problemi di biodiversità che storicamente hanno ritardato le autorizzazioni. Sebbene la quota proporzionale dell'energia idroelettrica diminuirà, gli impianti ristrutturati forniranno una capacità di picco invernale flessibile che integrerà la rapida espansione dell'energia solare.

Aumento dei PPA aziendali per l'energia verde da parte delle multinazionali svizzere

Le sedi centrali delle aziende globali con sede a Zurigo, Basilea e Zugo stanno accelerando i loro sforzi di approvvigionamento di energia rinnovabile per raggiungere gli obiettivi di Scope 2. Borealis, ad esempio, ha firmato un PPA per l'energia eolica da 900 GWh, riducendo di 155 kt le emissioni di CO₂ in dieci anni, e le Ferrovie Federali Svizzere opereranno esclusivamente con energia elettrica rinnovabile dal 2025.^{(3) Gruppo Axpo, “Progetti di innalzamento delle dighe nei Grigioni”, axpo.com} La disposizione sull'autoconsumo virtuale della nuova legge sull'elettricità consente alle aziende di aggregare la domanda su più siti, sbloccando economie di scala. Le garanzie di origine verificate tramite blockchain vengono vendute a tariffe maggiorate, poiché le aziende cercano dati ESG verificabili. Questi contratti a lungo termine offrono certezza dei ricavi, riducendo il rischio di esposizione dei commercianti per i nuovi impianti solari ed eolici.

Aste accelerate di batterie su scala di rete per stabilizzare l'approvvigionamento alpino

Il bando di gara di Swissgrid del 2024 dà priorità a sistemi di lunga durata in grado di erogare energia per 8-12 ore, integrando l'accumulo tramite pompaggio ma evitando ulteriori inondazioni a valle. Il progetto di flusso redox di Laufenburg da 1,600 MWh garantirà il controllo della frequenza per l'hub tedesco-franco-svizzero e sfrutterà gli spread di arbitraggio transfrontalieri. L'accumulo mitiga gli episodi di prezzi negativi causati dall'energia solare a valle in estate e compensa i deficit invernali quando l'irradiazione solare diminuisce, consentendo ai bacini idroelettrici di conservare acqua per la piena primaverile.

Terreno edificabile limitato per grandi parchi solari ed eolici

Solo il 7.5% del territorio svizzero è considerato idoneo all'energia solare su larga scala, e i principali corridoi eolici spesso costeggiano i parchi nazionali, dove l'opinione pubblica è fortemente a favore della tutela del paesaggio. In risposta a ciò, gli sviluppatori stanno puntando su impianti fotovoltaici galleggianti su bacini ad alta quota e su impianti rimovibili lungo i binari ferroviari, che non innescano nuovi conflitti di utilizzo del suolo. Ciononostante, la topografia frammentata richiede progetti di dimensioni ridotte, a scapito delle economie di scala. La riduzione del territorio aumenta i costi di bilanciamento del sistema (BOS) del 15-20%, riducendo così la competitività dei prezzi rispetto all'energia verde importata.

Norme severe per la pianificazione territoriale alpina e la biodiversità

I progetti sopra i 1,200 m devono essere sottoposti a valutazioni ecologiche di 18-24 mesi, che spesso richiedono la riduzione del funzionamento delle turbine eoliche durante la migrazione degli uccelli e la deviazione delle strade di accesso per evitare habitat sensibili. Il potere di veto cantonale può bloccare i progetti anche dopo l'approvazione federale, aggiungendo incertezza procedurale. Gli sviluppatori stanno sempre più concentrando le nuove infrastrutture vicino a resort o corridoi di trasmissione esistenti per mitigare l'impatto visivo, ma questa tattica limita la qualità delle risorse e aumenta i costi di interconnessione.

Analisi del segmento

Per tecnologia: l'energia idroelettrica domina mentre l'eolico guadagna velocità

L'energia idroelettrica ha rappresentato il 66.85% della capacità totale nel 2025, sottolineando il suo ruolo storico nel mercato svizzero delle energie rinnovabili. Il segmento beneficia di bacini idrici maturi, di ristrutturazioni di turbine a velocità variabile e di un rinnovato sistema di sussidi che garantisce flussi di cassa post-2030. Il contributo del solo idroelettrico a pompaggio al mercato svizzero delle energie rinnovabili è di 9 GW, offrendo 20 GWh di accumulo di energia a cui Swissgrid attinge per il controllo della frequenza. L'eolico rimane oggi una quota modesta, ma è destinato a crescere più rapidamente, con un CAGR del 23.47% fino al 2031, grazie alle riforme cantonali che riducono drasticamente i tempi di rilascio dei permessi. Il solare ad alta quota si sta evolvendo in una nicchia focalizzata sul periodo invernale, con pannelli bifacciali che sfruttano l'albedo della neve per aumentare i rendimenti stagionali. La bioenergia e la geotermia rimangono limitate rispettivamente dall'approvvigionamento di materie prime e dal rischio sismico, ma i progetti pilota geotermici suggeriscono che entro il 2035 potrebbero essere operativi fino a 500 MW.

L'economia del progetto riflette la geografia. Gli ampliamenti dei bacini idrici nel Vallese generano pagamenti di capacità che contrastano i minimi estivi dei prezzi, mentre i nuovi parchi eolici nel Giura vendono la produzione invernale in finestre di domanda premium. Le norme di integrazione della rete impongono a tutti i nuovi generatori di installare turbine con design a prova di uccelli o sistemi di passaggio per i pesci, il che aumenta le spese in conto capitale ma garantisce una licenza sociale. Nell'orizzonte di previsione, il contributo dell'eolico al mercato svizzero delle energie rinnovabili potrebbe superare quello del solare in termini di incrementi annuali se le consegne delle turbine rispettano i tempi previsti e gli studi di impatto cantonali accelerano.

Nota: le quote di tutti i segmenti individuali sono disponibili al momento dell'acquisto del report

Per utente finale: le utility mantengono la scala, C&I accelera

Le utility controllavano il 70.10% della capacità installata nel 2025, riflettendo un secolo di sviluppo idroelettrico e un accesso preferenziale alla rete. Sfruttano la solidità di bilancio per ristrutturare dighe, aggiungere moduli di accumulo a pompaggio e investire in batterie su scala di rete. La quota di mercato delle energie rinnovabili in Svizzera delle utility potrebbe diminuire con l'aumento della generazione distribuita, ma gli operatori storici continuano a dominare il commercio all'ingrosso e i servizi ausiliari. I clienti commerciali e industriali sono quelli che si muovono più rapidamente, con un CAGR del 9.69%, poiché l'energia solare sui tetti raggiunge gli obiettivi di decarbonizzazione di Scope 2 e i PPA garantiscono la certezza dei prezzi a lungo termine. I prosumer residenziali contribuiscono per circa il 10% della capacità, sostenuti dai programmi di immissione in rete a livello cantonale e dal calo dei prezzi dei pannelli.

I responsabili energetici aziendali apprezzano la resilienza. I laboratori farmaceutici di Basilea e i data center ad alta densità di Zurigo installano array "behind-the-meter" abbinati a PPA eolici decennali, combinando l'autoproduzione con coperture esterne. Le cooperative energetiche accelerano l'adozione da parte delle comunità mettendo in comune capitali e negoziando sconti sui volumi di apparecchiature. L'implementazione di contatori intelligenti da 500 milioni di franchi svizzeri di Swissgrid consentirà il netting in tempo reale, liberando flussi di valore dalle esportazioni in eccesso e dalla partecipazione alla gestione della domanda. Di conseguenza, si prevede che le dimensioni del mercato svizzero delle energie rinnovabili per il segmento C&I cresceranno costantemente, supportate da garanzie di origine trasparenti e piattaforme di gara digitali.

Nota: le quote di tutti i segmenti individuali sono disponibili al momento dell'acquisto del report

Analisi geografica

I cantoni alpini dominano le risorse fisiche nel mercato svizzero delle energie rinnovabili, con il Vallese che da solo ospita 5.2 GW di capacità idroelettrica e 1.1 GW di capacità solare. Seguono i Grigioni, che beneficiano di corridoi eolici e della vicinanza a bacini di pompaggio. Uri e Ticino completano la fascia superiore con forti pendenze che favoriscono l'ammodernamento dell'energia idroelettrica ad acqua fluente e il fotovoltaico ad alta quota. La dorsale del Giura, un tempo ostacolata da problemi di biodiversità, è ora dotata di nuovi sistemi di riduzione radar che riducono la mortalità aviaria dell'80%, liberando 150 MW di energia eolica aggiuntiva entro il 2027.

Cantoni urbani come Zurigo, Basilea e Ginevra si concentrano sull'installazione di impianti sui tetti e sui portafogli di soluzioni di demand-response. L'azienda municipalizzata di Zurigo, ewz, ha installato 50 MW di energia solare in scuole ed edifici pubblici nel 2024, con l'obiettivo di raggiungere l'obiettivo di 100 MW entro il 2027. Il cluster di Basilea dedicato alle scienze biologiche abbina gli impianti sui tetti ai certificati blockchain per rafforzare la narrativa ESG. Ginevra sfrutta la sua rete di teleriscaldamento per integrare impianti di termovalorizzazione e futuri progetti pilota geotermici.

I flussi transfrontalieri attenuano lo squilibrio stagionale. La Svizzera ha esportato 32 TWh e importato 28 TWh nel 2024, principalmente scambiando il surplus estivo con il deficit invernale con Francia e Italia. Il futuro accoppiamento del mercato energetico dell'UE potrebbe ridurre gli spread e premiare la capacità delle batterie ad azione rapida installate in prossimità degli interconnettori. L'autonomia cantonale, tuttavia, crea una politica a mosaico. Berna ha dato il via libera a 12 progetti eolici nel 2024, mentre Friburgo ne ha respinti otto per motivi di tutela del paesaggio, sottolineando l'importanza del coinvolgimento locale.

La Legge federale sulla pianificazione del territorio impone a ciascun cantone di pubblicare carte di zonizzazione per le energie rinnovabili entro il 2025. Le prime bozze suggeriscono che il 3% del territorio nazionale sarà destinato a progetti su larga scala, prevalentemente nelle valli montane e nei corridoi eolici degli altipiani. I siti in pendenza ad alto potenziale in Ticino e Vaud attraggono progetti pilota di agrivoltaico tra i vigneti, dove l'ombreggiamento a duplice uso riduce il fabbisogno irriguo del 15%. Fino al 2031, la crescita del mercato svizzero delle energie rinnovabili rimarrà sbilanciata verso le regioni alpine, ma le microreti urbane e l'introduzione di contatori intelligenti estenderanno la presenza geografica delle energie rinnovabili oltre le tradizionali roccaforti idroelettriche.