Analisi delle dimensioni e della quota di mercato dei grassi e degli oli in Sud America - Tendenze di crescita e previsioni (2026-2031)

Tendenze e approfondimenti sul mercato dei grassi e degli oli in Sud America

Crescente domanda di materie prime per il biodiesel

Il settore brasiliano del biodiesel ha radicalmente trasformato i tradizionali mercati petroliferi orientati all'esportazione in mercati di consumo industriale interno. Il consumo di olio di soia industriale del Paese è aumentato di oltre il 100% nell'ultimo decennio, con l'olio di soia che rappresenta il 69% della materia prima per il biodiesel. Questo significativo cambiamento nella domanda interna limita le forniture esportabili, nonostante la produzione di olio di soia prevista raggiunga i 12 milioni di tonnellate nel 2024/25, limitando le esportazioni a 1.3 milioni di tonnellate. La legge argentina Liga Bioenergetica propone di aumentare i requisiti per il biodiesel a B15 entro gennaio 2027, il che potrebbe richiedere una maggiore capacità di frantumazione e una diversificazione delle materie prime oltre l'olio di soia.^{[1]Fonte: Dipartimento dell'Agricoltura degli Stati Uniti, "Nome del rapporto: Biocarburanti Annuali", fas.usda.gov}L'attuazione di questi mandati potrebbe rimodellare le dinamiche della filiera regionale. Il più ampio spostamento regionale verso obblighi di miscelazione più stringenti genera una domanda industriale costante, con conseguente aumento dei prezzi degli oli vegetali e riduzione della volatilità del mercato delle esportazioni. Questa trasformazione indica un cambiamento strutturale a lungo termine nei mercati sudamericani degli oli vegetali, con implicazioni per i modelli commerciali globali e le dinamiche dei prezzi.

La domanda di alimenti trasformati e prodotti da forno accelera

La crescita dell'industria alimentare trasformata stimola la domanda di formulazioni di grassi specializzate che offrono prezzi più elevati rispetto agli oli di base. La crescente complessità dei prodotti alimentari trasformati richiede soluzioni di grassi su misura con punti di fusione, comportamenti di cristallizzazione e proprietà funzionali specifici. I grassi speciali per applicazioni dolciarie, in particolare gli equivalenti del burro di cacao (CBE), stanno acquisendo importanza poiché i produttori cercano alternative economiche al burro di cacao, mantenendo al contempo la qualità del prodotto. L'uso di olio di girasole ad alto contenuto oleico nelle applicazioni di rivestimento con zucchero dimostra come le aziende di trasformazione alimentare stiano sostituendo l'olio di palma con alternative regionali che offrono una migliore stabilità ossidativa e attributi di etichetta pulita.^{[2]Fonte: Cargill, "Soia sostenibile", cargill.com}La domanda di grassi da forno di alta qualità riflette la preferenza dei consumatori per opzioni più salutari e qualità artigianale, con i produttori che adottano formulazioni prive di grassi trans per soddisfare i requisiti normativi. Questo cambiamento ha portato allo sviluppo di miscele di grassi innovative che combinano funzionalità e benefici nutrizionali, supportando la creazione di prodotti da forno di alta qualità in linea con le moderne preferenze alimentari.

Espansione della capacità di frantumazione della soia

L'espansione della capacità di frantumazione della soia è trainata dall'aumento dei requisiti per il biodiesel e dall'evoluzione della domanda di esportazione, che rimodellano radicalmente le dinamiche regionali dell'offerta di petrolio. Questa espansione genera un significativo effetto moltiplicatore, poiché l'aumento delle operazioni di frantumazione produce abbondanti scorte di farina di soia (mantenendo un rapporto farina/olio costante di 4:1), che può esercitare una pressione al ribasso sui prezzi della farina e richiedere lo sviluppo di nuovi mercati di esportazione per assorbire la produzione in eccesso. I flussi di esportazione si scontrano con notevoli limitazioni dovute a limitazioni infrastrutturali e investimenti inadeguati in strutture di stoccaggio e trasporto, rendendo una robusta domanda interna sempre più vitale per la sostenibilità del settore. La grave siccità del 2022/23 in Argentina, che ha ridotto significativamente la capacità di frantumazione e l'efficienza operativa, illustra chiaramente come le interruzioni legate alle condizioni meteorologiche creino temporanee opportunità di esportazione per altri produttori, sottolineando al contempo l'importanza strategica di mantenere una capacità di lavorazione distribuita nelle diverse regioni.^{[3]Fonte: Dipartimento dell'Agricoltura degli Stati Uniti, "La crescita della produzione di diesel rinnovabile negli Stati Uniti ha un impatto drastico sul commercio globale di materie prime", fas.usda.gov}.

Ampia adozione dell'olio ad alto contenuto oleico nella lavorazione alimentare

Le varietà di oli ad alto contenuto di acido oleico rispondono a problematiche di salute e requisiti funzionali nelle applicazioni di trasformazione alimentare. Il portfolio Clear Valley® di Cargill dimostra come l'olio di girasole ad alto contenuto di acido oleico funzioni come alternativa all'olio di palma nelle applicazioni di rivestimento zuccherino, garantendo stabilità ossidativa senza formazione di grassi trans durante la lavorazione. L'uso di questi oli si è esteso a segmenti speciali in cui la stabilità ossidativa e le caratteristiche di "clean-label" determinano prezzi più elevati. Gli oli speciali brasiliani, tra cui l'olio di açaí, di semi di frutto della passione, di pequi e di guava, stanno emergendo nelle applicazioni alimentari di alta qualità grazie all'interesse dei consumatori per ingredienti autoctoni e funzionali. Le aziende di trasformazione alimentare selezionano varietà ad alto contenuto di acido oleico per eliminare i processi di idrogenazione e soddisfare le normative sui grassi trans, preservando al contempo la durata di conservazione e le qualità sensoriali del prodotto. Questo cambiamento richiede programmi di sviluppo delle sementi e iniziative di formazione per gli agricoltori, creando opportunità per le aziende di tecnologia agricola e per le aziende di trasformazione di oli speciali. L'adozione dell'olio ad alto contenuto di acido oleico migliora la competitività delle esportazioni, poiché gli acquirenti internazionali cercano profili di oli più sani che soddisfino le linee guida nutrizionali e le preferenze dei consumatori.

Problemi di salute relativi ai grassi trans saturi

La pressione normativa contro i grassi trans crea pressioni di riformulazione che aumentano i costi e potenzialmente limitano alcune applicazioni tradizionali dei grassi. La Colombia ha implementato normative complete sui grassi trans, limitando i grassi trans industriali a 2 g per 100 g e vietando gli oli parzialmente idrogenati (PHO), costringendo i produttori a riformulare i prodotti utilizzando sistemi di grassi alternativi.^{[4]Fonte: Food Compliance International, "La Colombia elabora una nuova regolamentazione tecnica sui grassi trans", foodcomplianceinternational.com}L'ANMAT argentina ha aggiornato i requisiti di etichettatura alimentare per migliorare la divulgazione dei grassi trans, mentre il Venezuela ha implementato etichette di avvertenza sulla parte anteriore della confezione che evidenziano specificamente il contenuto di grassi trans al di sopra delle soglie normative. L'iniziativa dell'Organizzazione Panamericana della Sanità (OPS) per l'eliminazione dei grassi trans crea una pressione a livello regionale per l'armonizzazione delle politiche, accelerando potenzialmente le tempistiche normative nei mercati più piccoli. I costi di riformulazione includono la sostituzione degli ingredienti, l'ottimizzazione dei processi, i test di durata di conservazione e gli studi di accettazione da parte dei consumatori, creando barriere per i produttori più piccoli e avvantaggiando al contempo i fornitori di alternative prive di grassi trans. La tendenza normativa favorisce oli liquidi e grassi speciali che mantengono la funzionalità senza idrogenazione, creando opportunità di mercato per varietà ad alto contenuto oleico e sistemi di grassi strutturati.

Volatilità dei prezzi delle materie prime nel complesso olio vegetale

La volatilità dei prezzi nei mercati degli oli vegetali crea notevoli sfide operative in tutta la regione. I prezzi globali degli oli vegetali sono aumentati notevolmente all'inizio del 2025, trainati dalla riduzione delle esportazioni di olio di soia dal Brasile e dalla diminuzione della produzione di olio di palma da parte dei produttori del Sud-Est asiatico. Ciò ha dimostrato come le limitazioni regionali dell'offerta possano influenzare i prezzi globali. L'industria argentina del biodiesel si trova ad affrontare sfide specifiche, poiché le normative sui prezzi di acquisto mensili del Segretariato dell'Energia spesso non tengono il passo con l'inflazione, causando difficoltà finanziarie ai produttori quando i costi delle materie prime aumentano rapidamente. La situazione è ulteriormente complicata dalle fluttuazioni valutarie, poiché i produttori regionali devono gestire sia le variazioni dei prezzi delle materie prime che le variazioni dei tassi di cambio nei mercati di esportazione. Questa volatilità influisce sulla contrattualizzazione a lungo termine e sulla pianificazione degli investimenti, con i trasformatori impossibilitati a impegnarsi in accordi a prezzo fisso a causa dell'imprevedibilità dei costi di produzione. Le interruzioni dell'offerta dovute a eventi meteorologici, come la siccità argentina del 2022/23 che ha colpito le attività di spremitura della soia, possono causare rapidi aumenti dei prezzi che incidono sulle relazioni commerciali consolidate e costringono gli acquirenti a individuare nuovi fornitori.

Analisi del segmento

Per tipo: gli oli dominano mentre i grassi accelerano

Il segmento degli oli detiene una quota di mercato dell'81.56% nel 2025, principalmente grazie alla posizione consolidata dell'olio di soia nella produzione di biodiesel e nella lavorazione alimentare in tutto il Sud America. Il segmento dei grassi cresce a un tasso di crescita annuo composto (CAGR) più elevato, pari al 7.61%, fino al 2031, sostenuto dalla crescente domanda in applicazioni dolciarie e da forno che richiedono proprietà funzionali specifiche. L'olio di soia rimane la tipologia di olio dominante grazie alla notevole capacità produttiva regionale e all'infrastruttura di lavorazione ben sviluppata. L'olio di cocco occupa segmenti di mercato premium, in particolare nei prodotti di consumo orientati alla salute e nelle applicazioni alimentari specializzate. L'olio di girasole beneficia delle capacità produttive dell'Argentina e della disponibilità di varianti ad alto contenuto oleico che offrono vantaggi specifici nella lavorazione alimentare.

Il segmento dei grassi comprende burro, sego, strutto e grassi speciali. I grassi di origine animale sono sempre più utilizzati nella produzione di biodiesel, poiché i produttori diversificano le loro opzioni di materie prime oltre agli oli vegetali. I grassi speciali utilizzati in pasticceria hanno prezzi più elevati grazie alle loro specifiche proprietà funzionali nel cioccolato e nei prodotti da forno. I produttori stanno sviluppando formulazioni prive di grassi trans per soddisfare le normative sanitarie. La crescita del segmento è supportata dai progressi nella tecnologia di lavorazione enzimatica, che consente l'utilizzo di diverse materie prime, tra cui oli ad alto contenuto di acidi grassi liberi e materiali derivati ​​da scarti.

Nota: le quote di tutti i segmenti individuali sono disponibili al momento dell'acquisto del report

Per applicazione: il segmento alimentare guida la crescita industriale

Le applicazioni alimentari detengono una quota di mercato del 61.42% nel 2025, spaziando tra prodotti dolciari, da forno, latticini, margarine, creme spalmabili e altre categorie di alimenti trasformati. Il segmento industriale cresce a un CAGR del 9.41%, trainato dalla produzione di biodiesel e dalla domanda di materie prime diesel rinnovabili. Nelle applicazioni alimentari, i segmenti dolciari e da forno ottengono prezzi premium grazie a formulazioni di grassi speciali che offrono funzionalità specifiche senza grassi trans. Le applicazioni dei prodotti lattiero-caseari si espandono grazie alla crescente domanda da parte dei consumatori di prodotti lattiero-caseari di alta qualità e alternative vegetali che richiedono sistemi di grassi avanzati per consistenza e sensazione al palato. Sebbene margarine e creme spalmabili affrontino le sfide delle preferenze dei consumatori attenti alla salute, mantengono i volumi grazie a profili di grassi più sani e ingredienti funzionali.

Le applicazioni per l'alimentazione animale supportano il settore zootecnico della regione, con le esportazioni brasiliane di carne bovina e suina che stimolano la domanda di grassi e oli per mangimi che ne migliorano la densità energetica e l'appetibilità. Il segmento beneficia dell'integrazione verticale, che consente alle operazioni di frantumazione di ottimizzare la distribuzione del prodotto tra oli per uso alimentare, applicazioni industriali e materie prime per mangimi, in base ai prezzi di mercato. I requisiti RSPO e simili requisiti quadro di sostenibilità influenzano sempre più le decisioni di approvvigionamento per applicazioni industriali, soprattutto per i prodotti orientati all'esportazione.

Nota: le quote di tutti i segmenti individuali sono disponibili al momento dell'acquisto del report

Analisi geografica

Il Brasile mantiene la sua posizione di leadership nel mercato sudamericano della soia, con una quota di mercato del 53.88% nel 2025. Questa posizione dominante deriva dal suo status di maggiore produttore mondiale di soia e importante consumatore di biodiesel. L'ampia infrastruttura di frantumazione del Paese, unita a politiche agricole favorevoli agli agricoltori, consente una lavorazione e una distribuzione efficienti. Inoltre, le reti di trasporto e le strutture portuali ben sviluppate del Brasile facilitano sia la distribuzione nazionale che le esportazioni internazionali, rafforzando ulteriormente la sua leadership di mercato.

L'Argentina emerge come il mercato in più rapida crescita della regione, con una previsione di CAGR dell'8.07% fino al 2031. Questa traiettoria di crescita è trainata principalmente dalla proposta di legge sui biocarburanti che mira a portare l'obbligo di biodiesel a B15 entro il 2027. Le riforme pianificate dal Paese per deregolamentare i meccanismi di determinazione dei prezzi, che attualmente limitano la redditività del settore, dovrebbero attrarre nuovi investimenti ed espandere la capacità di trasformazione. Il consolidato settore agricolo argentino e la sua comunità agricola esperta costituiscono una solida base per questa crescita prevista, mentre la sua posizione strategica offre un ottimo accesso alle principali rotte marittime.

Altri paesi sudamericani contribuiscono in modo significativo alle dinamiche del mercato regionale. La Colombia sfrutta la sua notevole capacità produttiva di olio di palma e le iniziative governative all'avanguardia per la sostenibilità, inclusi protocolli di approvvigionamento a deforestazione zero, per attrarre acquirenti attenti all'ambiente. Il Perù, nonostante la sua minore presenza sul mercato, dimostra un potenziale di crescita attraverso l'espansione delle attività di trasformazione alimentare e l'aumento del potere d'acquisto dei consumatori urbani. Il resto del Sud America, che comprende Paraguay, Bolivia e Uruguay, si concentra sull'espansione agricola e sullo sviluppo della capacità di trasformazione. La posizione strategica del Paraguay offre vantaggi logistici per servire i mercati brasiliano e argentino, mentre il potenziale agricolo della Bolivia rimane limitato da limitazioni infrastrutturali. L'integrazione regionale è ulteriormente rafforzata dagli accordi commerciali e dagli sforzi di armonizzazione del MERCOSUR, che facilitano il commercio transfrontaliero e l'allineamento normativo oltre i confini nazionali.